保险可以作为商业移民的eligible investment 么？

Clause 188.112 – Eligible Investments 定义（移民条例规定）

根据 Migration Regulations 1994 – Sch 2 cl 188.112，申请人必须在被邀请申请前的 4 年内，持有至少 AUD 100,000 的 eligible investments。这些通常包括：

1. 现金类资产

   • 银行存款（term deposits / savings accounts）

   • 本质是可随时兑换、并能产生利息的金融产品

2. 证券类资产

   • 上市公司的股票（listed securities on Australian or overseas stock exchanges）

   • 公司债券、政府债券

   • 管理基金（managed funds / mutual funds / exchange traded funds）

3. 房地产投资

   • 房地产（residential / commercial property）

   • 必须是投资性质，而非单纯自住房（但有时自住房亦可部分计入，总体要看 case law 和 policy）

4. 企业股权或所有权

   • 私营公司股份（private company shares）

   • 合伙企业权益（partnership interests）

   • 独资经营的资产（sole proprietorship）

5. 其他符合规定的投资工具

   • 只要具有明确的资本增值或收益目的

   • 必须是 applicant 本人或配偶持有

⚠️ 不包括：

• 个人保险产品（养老金保险、终身寿险等）

• 仅提供保障功能的保险计划，即使附带分红

• 消费性资产（汽车、珠宝、艺术品）

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⚖️ Tribunal 案例要点（保险产品争议）

在：gao (migration) [2025] ARTA 1658 这个案例中

• 申请人提交了 CITIC Prudential Pension Insurance Plan B、Prosperity Whole Life Insurance、Taiping Life Insurance；

• Tribunal 认为：

  • 这些产品的保费主要是购买保险保障；

  • 虽然有分红，但并非以资本收益/收入为主要目的；

  • 因此 不算 eligible investments；

• Tribunal 仍然确认申请人有其他投资 ≥ AUD 100,000 持有 ≥ 4 年，所以申请人满足要求。

📌 结论：保险 ≠ eligible investment。即使有理财/分红功能，性质仍是保障。

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🧾 实务操作建议

• 在准备 188/132 商业移民申请时：

  1. 不要依赖保险产品计入投资额；

  2. 确认申请人有足够的 房产、股票、基金、存款 等；

  3. 如果客户有大量保险资产，需另准备其他投资证据，避免被 Tribunal 认定为不合格。